สรุปจบ ทองคำ 2024 ทำไมราคา All Time High รัว ๆ

สรุปจบ ทองคำ 2024 ทำไมราคา All Time High รัว ๆ

3 min read    Money Buffalo

ฉบับย่อ

  • ปี 2024 ราคาทองคำในตลาดโลกทำสถิติสูงสุดใหม่ต่อเนื่อง โดย ราคาทองคำสกุลเงินดอลลาร์ ณ วันที่ 30 ต.ค. ทำสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 2,790.07 ดอลลาร์ต่อออนซ์ เพิ่มขึ้น 35.27% จากสิ้นปี 2023 ตามข้อมูลของ Trading Economics
  • ปัจจัยที่ทำให้ราคาทองคำปี 2024 ปรับขึ้น ได้แก่ Fed เริ่มปรับลดอัตราดอกเบี้ย เงินเฟ้อยังสูง มีสงคราม มีการเลือกตั้งในหลายประเทศ ธนาคารกลางต่าง ๆ ซื้อทองคำเป็นทุนสำรองระหว่างประเทศเพิ่มขึ้น และหนี้สาธารณะสหรัฐฯ ที่สูง 
  • ทองคำเป็นสินทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนได้ดีที่สุดในปี 2024 เมื่อเทียบกับสินทรัพย์ทั่วไปประเภทอื่น ๆ

รูปบน ของ desktop
รูปล่าง ของ mobile

ปี 2024 เป็นปีทองของทองคำจริง ๆ เพราะราคาปรับขึ้นทำสถิติสูงสุดแล้วก็สูงสุดได้อีก วันนี้พี่ทุยเลยอยากชวนสรุปจบครบในม้วนเดียวว่า ทองคำ 2024 มาไกลแค่ไหน 

ไฮไลท์ ทองคำ 2024 

  • จากข้อมูลของ Trading Economics ราคาทองคำในตลาดโลก ทำสถิติสูงสุดใหม่ ณ วันที่ 30 ต.ค. 2024 ที่ 2,790.07 ดอลลาร์ต่อออนซ์ 
  • ถ้าลงทุนทองคำตั้งแต่สิ้นปี 2023 ด้วยราคาทองคำในตลาดโลกที่ 2,062.6 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ณ วันที่ 29 ธ.ค. 2023 และขายทองคำในวันที่ 30 ต.ค. 2024 ในราคาสถิติสูงสุดใหม่ จะมีกำไรถึง 727.47 ดอลลาร์ต่อออนซ์ หรือ 35.27% 
  • นับตั้งแต่ต้นปีจนถึงวันที่ 20 ธ.ค.  2024 ราคาทองคำ ปรับขึ้นมา 544.06 ดอลลาร์ ต่อออนซ์ หรือ 26.38%  
  • ราคาทองคำจากแบบจำลองเศรษฐศาสตร์มหภาคของ Trading Economics และการคาดการณ์ของนักวิเคราะห์ คาดว่า สิ้นปี 2024 ราคาทองคำในตลาดโลก น่าจะซื้อขายอยู่ที่ระดับ 2,682.04 ดอลลาร์ต่อออนซ์
  • ราคาทองคำในประเทศ ปี 2024 สูงสุด ราคาขายออก ทองคำแท่ง 96.5% อยู่ที่ บาทละ 44,550 บาท ณ วันที่ 30 ต.ค. 2024 วันเดียวกับที่ราคาทองคำในตลาดโลกทำสถิติสูงสุดใหม่

สรุปราคาทองคำในประเทศถัวเฉลี่ยในแต่ละเดือนของปี 2024 (ข้อมูล ณ วันที่ 20 ธ.ค. 2024)

สรุปจบ ทองคำ 2024 ทำไมราคา All Time High รัว ๆ

ที่มา  :  Trading Economics ข้อมูล ณ วันที่ 20 ธ.ค. 2024 

ปัจจัยที่มีผลต่อการลงทุน ทองคำ 2024

1. การดำเนินนโยบายการเงินของธนาคารกลางต่าง ๆ โดยเฉพาะธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ที่เริ่มลดอัตราดอกเบี้ยตั้งแต่เดือน ก.ย. 2024 ทำให้ทองคำน่าสนใจลงทุนมากขึ้น เนื่องจาก ราคาทองคำ มักจะเคลื่อนไหวในทิศทางตรงกันข้ามกับอัตราดอกเบี้ย โดยในช่วงที่อัตราดอกเบี้ยเป็นขาขึ้น ราคาทองคำมักจะปรับลดลง ในช่วงที่อัตราดอกเบี้ยเป็นขาลง ราคาทองคำมักจะปรับเพิ่มขึ้น

สรุปการลดดอกเบี้ยของ Fed ปี 2024

  • 18 ก.ย. 2024 ลด 0.50% เหลือ 4.75-5%
  • 7 พ.ย. 2024 ลด 0.25% เหลือ 4.5-4.75%
  • 18 ธ.ค. 2024 ลด 0.25% เหลือ 4.25-4.5%

รวม ลด 1% จากปี 2023

2. สถานการณ์เงินเฟ้อที่ยังสูง ทำให้นักลงทุนเข้ามาลงทุนทองคำ เพื่อป้องกันความเสี่ยงด้านกำลังซื้อ

3. ความขัดแย้งทางภูมิรัฐศาสตร์ โดยเฉพาะในตะวันออกกลาง ทำให้ความต้องการทองคำเพิ่มขึ้น ทั้งนี้ หากสรุปรวมความขัดแย้งทั่วโลกปี 2024 จะพบว่า มีถึง 50 ประเทศทั่วโลก ที่ติดอยู่ในดัชนีความขัดแย้ง ในระดับความขัดแย้งที่รุนแรง รุนแรงมาก หรือวุ่นวาย 

4. ประเทศหลัก ๆ ในโลกจัดการเลือกตั้่ง ในปี 2024 โดยข้อมูลจาก ACLED ระบุว่า ประเทศที่มีการเลือกตั้งในปี 2024 มีความรุนแรงทางการเมืองในระดับประเทศเพิ่มขึ้นโดยเฉลี่ย 63% เมื่อเทียบกับประเทศที่ไม่มีการเลือกตั้ง ซึ่งเพิ่มขึ้นกว่า 21% ซึ่งความรุนแรงที่เพิ่มขึ้น เกิดขึ้นเมื่อรัฐบาลหรือกลุ่มฝ่ายค้านทางการเมืองเต็มใจที่จะใช้ความรุนแรงเพื่อรักษาอำนาจไว้หรือยึดอำนาจเมื่อพวกเขาเชื่อว่าการเลือกตั้งถูกทุจริต

ขณะที่การเลือกตั้งสำคัญที่นักลงทุนทั่วโลกจับตาเป็นพิเศษ คือ การเลือกตั้งประธานาธิบดีสหรัฐฯ เมื่อเดือน พ.ย. 2024 ที่โดนัลด์ ทรัมป์ คว้าชัยชนะ และจะได้กลับมาเป็นประธานาธิบดีอีกครั้ง ส่งผลให้นักลงทุนเข้าลงทุนทองคำ เพื่อป้องกันความเสี่ยงจากความไม่แน่นอนทางการเมือง 

5. ธนาคารกลางหลายแห่งในโลก ซื้อทองคำเข้าเป็นทุนสำรองระหว่างประเทศมากขึ้น โดยจากข้อมูลในเว็บไซต์สภาทองคำโลก (World Gold Council) พบว่า เดือน ต.ค. 2024 เป็นเดือนที่ ธนาคารกลางต่าง ๆ มียอดซื้อสุทธิทองคำรวม 60 ตัน สูงที่สุดเมื่อเทียบกับเดือนอื่นๆ ในปี 2024 

โดธนาคารกลางอินเดีย มียอดซื้อทองคำสุทธิแล้ว 77 ตัน ในปี 2024 คิดเป็น 5 เท่าของการซื้อในปี 2023 ขณะที่ ตุรกี ซื้อสุทธิไปแล้ว 72 ตัน โปแลนด์ 69 ตัน ซึ่งเมื่อนับรวมทั้ง 3 ธนาคารกลางนี้ ก็คิดเป็น 60% ของยอดซื้อสุทธิทองคำเข้าเป็นทุนสำรองระหว่างประเทศของทั้งปี 2024 แล้ว 

ธนาคารกลางอินเดีย ซื้อสุทธิทองคำเป็นทุนสำรองระหว่างประเทศ

6. ความกังวลเกี่ยวกับสถานะการคลังของสหรัฐฯ เนื่องจากมีหนี้ต่อ GDP สูง โดยจากข้อมูลล่าสุดไตรมาส 3/2024 หนี้สาธารณะของสหรัฐฯ อยู่ที่ 120.8% ต่อ GDP ขณะที่ ธนาคารกลางหลายแห่ง ถือพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ไว้ในทุนสำรอง เมื่อเห็นหนี้สาธารณะสหรัฐฯ เยอะขนาดนี้ ก็เลยกังวลว่า มีความเสี่ยงที่จะเกิดสถานการณ์ผิดนัดชำระหนี้ในอนาคตได้มากขึ้น

เทียบผลตอบแทนจากการลงทุนในทองคำ กับสินทรัพย์อื่น ๆ

หากนำผลตอบแทนจากการลงทุนในทองคำไปเทียบกับสินทรัพย์ทั่วไปที่นักลงทุนรู้จักดี ทองคำเป็นสินทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนสูงที่สุดในปี 2024 ที่ระดับเกือบ 30% 

ผลงานของ ทองคำ 2024 เปรียบเทียบสินทรัพย์อื่น

ถ้าดูจากข้อมูลที่พี่ทุยรวบรวมมาให้นี้ ก็จะเห็นว่า ปี 2024 เป็นปีทองของทองคำจริง ๆ ซึ่งใครที่ลงทุนทองคำมาตั้งแต่ปีที่ผ่านๆ มา แล้วมาขายทำกำไรปีนี้ ก็คงจะยิ้มออก ส่วนใครเพิ่งจะเข้าลงทุนในทองคำ ปี 2024 เป็นปีแรก ก็อาจจะมีบ้างที่กำไรไปแล้ว 

อย่างไรก็ตาม ถึงผลตอบแทนปี 2024 จะดี แต่ทองคำก็จัดเป็นสินทรัพย์ที่มีความผันผวนสูง ดังนั้น ก็มีโอกาสที่ราคาจะลงแรงได้ในพริบตา เช่นเดียวกับที่คุณรวดเร็ว ดังนั้น หากคิดจะลงทุนทองคำ เพื่อหวังฟันกำไรเป็นเนื้อเป็นหนัง พี่ทุยมองว่า คนที่ลงทุนต้องรับความเสี่ยงได้สูงพอตัว เพราะนอกจากทองคำจะปรับขึ้นได้เร็ว ขาลงก็ปรับได้เร็วไม่ต่างกัน

 ความผันผวนของดัชนีทองคำ CBOE Gold ETF Volatility Index ในปี 2024

ทั้งนี้ ถ้าเอาผลตอบแทนจากการลงทุนในทองคำ ไปเทียบกับ bitcoin ซึ่งเป็นสินทรัพย์ดิจิทัล ก็จะพบว่า bitcoin ชนะทองคำ โดยในปี 2024 ให้ผลตอบแทนประมาณ 140% ส่วนราคา bitcoin ช่วงปลายปีก็ทะลุ 100,000 ดอลลาร์ ได้เรียบร้อยแล้ว 

โดยรวมแล้ว ก็ถือว่า ทองคำเป็นสินทรัพย์ที่ชนะเกือบทุกสินทรัพย์ในปี 2024 ยกเว้นก็แต่ bitcoin แต่ถึงแม้จะเป็นเช่นนั้น ทองคำก็ยังมีสถานะเด่นบางอย่างที่ bitcoin ยังเป็นไม่ได้ นั่นคือ สถานะสินทรัพย์ปลอดภัย (Safe haven) ที่เวลาเกิดสถานการณ์สงคราม ความไม่แน่นอนใดๆ คนก็มักจะนึกถึง และอยากเก็บทองคำไว้ในครอบครอง ส่วนปี 2025 ก็คงต้องมาลุ้นกันต่อว่า ทองคำจะไปต่อได้อีกมั้ย สถิติสูงสุดที่ทำลายไปแล้วในปี 2024 จะยังทำลายสถิติได้อีกหรือไม่ในปี 2025

อ่านเพิ่ม

รูปบน ของ desktop
รูปล่าง ของ mobile