ในปี 2023 ที่ผ่านมาตลาดหุ้นไทย (SET Index) เรียกว่าทำผลตอบแทนสวนตลาดโลกติดลบไปกว่า 15.5% ทำให้นักลงทุนเริ่มมองหาทางกระจายการลงทุนต่างประเทศมากขึ้น ล่าสุด KAsset และ JPMAM (J.P. Morgan Asset Management) ประกาศจับมือ ร่วมออกแบบ “กองทุน Multi-Asset” เพื่อเพิ่มขีดความสามารถในการลงทุน ให้นักลงทุนสามารถเข้าถึงสินทรัพย์ได้หลากหลายทั่วโลก
JPMAM เป็นใคร มีจุดเด่นอะไร แล้วเขามีมุมมองการลงทุนในปี 2024 นี้อย่างไร พี่ทุยสรุปมาให้เรียบร้อยแล้ว !!
ปี 2023 เป็นอีกหนึ่งปีที่ตลาดการลงทุนทั่วโลก ได้รับผลกระทบจากทั้งเรื่องความขัดแย้งในเรื่องต่าง ๆ ความเสี่ยงชะลอตัวของเศรษฐกิจ รวมไปถึงนโยบายการเงินที่ไม่มีความแน่นอน ทำให้เกิดความผันผวนที่อยู่ในระดับที่ค่อนข้างสูงอีกหนึ่งปีเลยก็ว่าได้
ทำให้กลยุทธ์การลงทุนที่สำคัญในปีนี้ก็คือการกระจายการลงทุน ไม่ลงทุนกระจุกอยู่ในสินทรัพย์ใดสินทรัพย์หนึ่ง หรือประเทศใดประเทศหนึ่งมากจนเกินไป
ทำให้ปี 2024 นี้ นักลงทุนไทยทั้งรายใหญ่ และรายย่อยต่างก็มองหาโอกาสการลงทุนในต่างประเทศมากขึ้น แต่แน่นอนว่าการไปลงทุนต่างประเทศเองก็มีข้อจำกัดอยู่หลากหลายเรื่อง การที่อยู่ดี ๆ กระโดดเข้าไปลงทุนเลยอาจจะทำให้เสียเปรียบผู้เล่นอื่น ๆ ในตลาดได้
ด้วยเหตุนี้บลจ. กสิกรไทย (KAsset) จับมือกับทาง J.P. Morgan Asset Management (JPMAM) เพิ่มขีดความสามารถในการคัดเลือกและจัดสรรสินทรัพย์การลงทุนให้สามารถบุกลุยรับโอกาสเติบโตไปทั่วโลก
สำหรับแวดวงการลงทุน JPMAM ถือว่าเป็นหนึ่งในผู้เชี่ยวชาญระดับโลกแถวหน้า ที่มีสินทรัพย์ภายใต้การบริหารจัดการ (AUM) 2.9 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐฯ (มากกว่า 100 ล้านล้านบาท)
พร้อมด้วยทีมผู้เชี่ยวชาญมากกว่า 1,300 คนทั่วโลก และยังมีกองทุนภายในการจัดการมากกว่า 170 กองทุนครอบคลุมทุกประเภทสินทรัพย์การลงทุน
ทีนี้พอจับมือ KAsset ที่ถือว่าเป็น บลจ. ชั้นนำของไทย ที่มากด้วยประสบการณ์ตลาดการลงทุนในไทยอยู่ด้วย ยิ่งช่วยทำให้ออกแบบและเพิ่มโอกาสการลงทุนให้กับนักลงทุนไทยได้เป็นอย่างดี เรียกได้ว่าเป็นการร่วมมือกันได้อย่างลงตัวเลย
โดยเป้าหมายในการร่วมมือระหว่าง KAsset และ JPMAM ในครั้งนี้ ก็คือจะมีการร่วมกันออกกองทุนประเภท “Multi-Asset” ที่ช่วยกระจายความเสี่ยงให้กับนักลงทุน
โดยจะกระจายการลงทุนทั้งในประเทศและต่างประเทศ และจะมีผู้จัดการกองทุนมืออาชีพระดับโลกคอยปรับสัดส่วนการลงทุนให้อย่างเหมาะสมตามสถานการณ์ ช่วยให้นักลงทุนไม่ต้องมาปวดหัวกับการจับจังหวะการลงทุน สามารถลงทุนได้อย่างสะดวก และอุ่นใจ
ทั้งนี้ มีเป้าหมายให้มี AUM ทะลุ 100,000 ล้านบาท ภายใน 3 ปีข้างหน้า คาดการณ์ว่ากองทุน Multi-Asset จะเปิดให้นักลงทุนเข้าลงทุนได้ในช่วง ไตรมาสที่2 ปี 2567 นี้ (Q2/67)
เพื่อน ๆ คนไหนที่สนใจ ก็ต้องติดตามให้ใกล้ชิดเลยล่ะ
ทีนี้เรามาดูกันดีกว่าว่าสำหรับมุมมองการลงทุนในปี 2024 ทาง KAsset กับ JPMAM เค้ามองว่าอะไรเป็นโอกาสและมีอะไรที่ต้องจับตามองกันบ้าง
ภาพรวมแน่นอนว่าความเสี่ยงเรื่องภูมิรัฐศาสตร์ ความขัดแย้งต่าง ๆ ยังคงคุกรุ่น ยังไม่จบง่าย ๆ รวมถึงความเสี่ยงเรื่องการใช้นโยบายที่อาจจะเกิดความผิดพลาดได้ ถึงแม้จะมีปัจจัยบวกอย่างการชะลอการขึ้นดอกเบี้ยของ Fed ที่จะช่วยทำให้สินทรัพย์เสี่ยงต่าง ๆ กลับฟื้นตัวได้ก็ตาม
ดังนั้น กลยุทธ์หลักที่สำคัญก็ยังคงเป็นเรื่องการกระจายความเสี่ยงจัดสินทรัพย์การลงทุนอย่างรอบคอบ
6 ประเด็นการลงทุนที่น่าติดตาม
1. สำหรับในปี 2024 ดาวเด่นก็กลับมายังที่ “ตลาดหุ้นสหรัฐฯ” จากภาพรวมเศรษฐกิจที่ยังคงแข็งแกร่งหุ้นจะให้ผลตอบแทนดีในวัฏจักรที่ Fed ลดดอกเบี้ยและมีการปรับประมาณการกำไรของบริษัทจดทะเบียนในปี 2024 ขึ้น
2. “ตลาดหุ้นอินเดีย” ยังสามารถเติบโตได้ดีในปี 2024 ทั้งในแง่ของกำไรบริษัทจดทะเบียนและเศรษฐกิจที่เตรียมก้าวขึ้นมาเป็นอันดับที่ 3 รองจากสหรัฐฯ และจีน
3. “ตลาดหุ้นเวียดนาม” มีแนวโน้มฟื้นตัวต่อเนื่องเช่นกัน จากทั้งภาคส่งออกและนโยบายการเงินที่ผ่อนคลาย ยิ่งเป็นตัวสนับสนุนการฟื้นตัวกำไรของบริษัทจดทะเบียนได้ดี
4. “ตลาดหุ้นญี่ปุ่น และ ไทย“ มีมุมมองเป็นกลาง การที่ประเทศพัฒนาแล้วอื่น ๆ นั้นเตรียมที่จะลดดอกเบี้ยนโยบายลง ทำให้ค่าเงินเยนแข็งค่าขึ้นและอาจกดดันตลาดหุ้น ขณะที่ไทยยังมีความกังวลเรื่องการจัดสรรงบประมาณเพื่อกระตุ้นเศรษฐกิจ
5. ส่วน “ตราสารหนี้ทั้งไทยและต่างประเทศ” ก็ยังมีมุมมองเป็นบวก จากปัจจัยบวกเรื่องวัฏจักรดอกเบี้ยขาลง
6. แต่ภูมิภาคที่ต้องระวังเลยก็คือ “ยุโรป” ที่ถือว่าน่าผิดหวังทั้งกำไรของบริษัทที่จดทะเบียนและแนวโน้มของเศรษฐกิจที่ยังไม่เห็นแววการฟื้นตัวที่ชัดเจน รวมถึง “จีน” ที่ภาพรวมเศรษฐกิจและกำไรบริษัทจดทะเบียน มีแนวโน้มที่จะฟื้นตัวได้ช้าในระยะต่อไป
แต่สำหรับใครที่ไม่ชอบหรือไม่มีประสบการณ์เรื่องการจับจังหวะการลงทุน พี่ทุยแนะนำว่าลงทุนแบบ “Multi-Asset” เองก็เป็นอีกหนึ่งกลยุทธ์ที่น่าสนใจเช่นกัน ยังไงดีลการจับมือระหว่าง KAsset และ JPMAM ถือว่าน่าติดตามมาก ๆ ส่วนจะเป็นกองทุนรูปแบบไหน มีให้เราเลือกลงทุนยังไง ไว้พี่ทุยจะมาอัปเดตแบบละเอียดหลังจากที่กองทุนเปิดให้ลงทุนได้แล้วอีกทีหนึ่งนะ
ผู้ลงทุนโปรดทำความเข้าใจลักษณะสินค้า เงื่อนไขผลตอบแทน และความเสี่ยง ก่อนตัดสินใจลงทุน
อ่านเพิ่ม
